對於在香港設立實體的跨境電商而言，銀行盡職調查最看重的實體條件在於“資金流向的透明度”與“稅務架構的實體支撐”。
具體審核要點如下：
- 第三方支付平臺的穿透審查 電商常使用 Payoneer、LianLian 或 PayPal 等工具回款。 案例支持： 銀行在 DD 時會要求提供支付平臺的對帳單（Statement），並要求解釋資金從平臺提現至香港帳戶的邏輯。若公司無法說明“資金中轉”的必要性，帳戶極易被列為高風險。提供支付平臺與香港公司的關聯認證，是證明實體運營的重要環節。
- 與營收匹配的“實體成本”支出 銀行會通過審計報告觀察公司的運營邏輯。 數據支持： 一份標準的電商審計報告應包含平臺傭金、廣告費（如 Facebook/Google Ads）及物流費。若一家公司營收巨大但審計報告中無廣告與物流支出，銀行會判定該公司為“開票工具”而非真實電商實體，進而關閉帳戶。
- 稅務合規與利潤留存的合理性 案例支持： 隨著 CRS 資訊交換與香港利得稅審查加強，銀行會關注公司是否進行了正確的稅務申報。若公司申報離岸豁免（Offshore Claim），銀行會嚴格審查其在香港是否真的“無實體”運營。反之，若在香港有辦公室及員工，提供 MPF（強積金）紀錄將是證實公司實體存在的最強證據。
